Ноябрьский ЗВЁР 2026
Дни — короче, цены — ниже
Всем здравствуйте!
Наступил последний месяц осени. Не знаю как у вас, а у нас, в лесу, осень в этом году выдалась сухая, теплая, безветренная и очень комфортная. Было ощущение что лето не хочет уходить, но кто-то сверху шепчет: «Сам не хочу, чтобы лето уходило, но надо! Пора!» Я думаю, что на рынке лома многие тоже смотрели на рынок и думали – вот бы лето не кончалось! Как хорошо было летом! Цены росли, лом был востребован, но все понимали что это временно и хотелось это «временно» продлить, как лето! Но увы. Пришла осень… Дни становятся короче, а цены на лом – ниже и ниже.
Как ожидалось, тенденции цен на рынке лома в октябре стали продолжением сентября. Цены снижались весь месяц. В итоге снижение прошло от 2000 до 2500 рублей по всем направлениям. В «индексах» меньше, но в рублях – больше 2000 точно прошло! Тут, полагаю, спорить никто не будет.
В октябре начался «падеж» потребителей. Потребители начали уходить с рынка. В ноябре тенденция, по всей видимости, продолжится. Магнитка, как ожидалось, постепенно уходила с рынка и к концу октября фактически ушла. ПС — Калуга отбивалась от лома практически весь месяц. НЛМК продолжил жизнь в своей ракушке с дочками. Северсталь ушла в серьез и надолго. Есть подозрения, что после падения цен и спроса на арматуру в ноябре с рынка начнут уходить электрометаллурги. По итогам октября планы (с учетом корректировок) усохли до 1,33 млн тонн. При этом факт поставки на все заводы составил 1,28 млн тонн. Недопоставка всего в 50 тысяч – можно списать на погрешность счета при таких объемах. Можно сказать, что все заводы планы выполнили и перевыполнили. Исключение одно – БМЗ. Причина всем известна. Основные «перевозчики» планов – заводы группы ТМК. Практически по всем предприятиям перепоставка в объеме от 3 до 10 тысяч. Так что, в отличии от сентября, в октябре группа ТМК восполнила недопоставку сентября.
Готовый прокат продолжает огорчать всех. Цены на арматуру продолжили свое эпичное падение, начатое в августе. По итогу октября порог цены на арматуру в 50 тысяч с НДС уже перешагнули вниз. Снижение продолжается. Такими темпами можем поставить антирекорд и выйти на цены в 40 тыс рублей с НДС (чего, собственно говоря, некоторые уже ожидают). При такой цене арматуры лом в печке должен стоить не больше 20 000 рублей(!!!). И это не означает что цена лома на СРТ должна быть 20 000 рублей. Цена текущей поставки лома должна быть ниже и значительно ниже! Остатки на заводах значительно дороже 20 000 рублей за тонну лежат и текущее поступление должно снижать стоимость остатков, а это процесс не быстрый когда остатки больше текущего поступления. Так что ситуация на рынках готового проката продолжит играть против нас в ноябре.
Остатки по заводам продолжили рост. За октябрь остатки приросли еще на 300 тыс тонн. Уже больше 2,1 млн тонн должно лежать на складах у металлургов. В ноябре еще положат. К концу ноября получим 2,3 – 2,4 млн тонн, а это уже уровень прошлого года. Вот так.
Ноябрь пока представляется в крайне темных тонах. В этом году, впервые на моей памяти, потребители запланировали привезти меньше 1 млн тонн. Да, да! 0,98 млн тонн. Такого уровня планов в ноябре не было. При факте поставки 1,28 млн в октябре план на ноябрь выглядит просто катастрофически маленьким даже при условии того, что на дворе – ноябрь. Заготовка будет снижаться. Погода не способствует заготовке. Снижение цен, прошедшее в октябре, также не добавляет заготовки. Но профицит в 300 тысяч просто убивает. Смотрю на цифру и понимаю, что это тоже не окончательная цифра. Планы еще могут быть скорректированы и явно не в сторону увеличения. К сожалению, такая ситуация получается. Профицит продолжит давить на цены и в ноябре.
На Урал приходится порядка 110 тысяч тонн профицита лома в ноябре. Заводы Урала продолжают снижать объемы потребления. После перевыполнения планов октября Уральскими заводами группы ТМК планы на ноябрь усохли вдвое! До 100 тысяч на два завода (СТЗ и ПНТЗ). ПС-Урал в плане октября и есть все основания предположить, что будет покупать с рынка больше, чем в октябре. Переходящий хвост не такой большой, как с сентября на октябрь, а план такой же. Значит либо дочки должны отгрузить больше, либо с рынка нужно взять дополнительный объем, ну третье либо – не выполнить план. Четвертого варианта не вижу. Магнитка будет везти дочки и брать избирательно те регионы, которые наиболее дешевые для ММК. При этом, дочки пора бы уже вернуть с небес на землю. Цены по регионам для дочек у ММК какие-то не «здоровые». Видимо выгружают остатки, иначе не могу это объяснить. Надеюсь, что в ноябре здравый смысл возобладает. Так что по Уралу цены должны продолжить снижение.
Следующий по профициту регион, как ни странно – Юг (порядка 100 тысяч). Говоря о том, что в ноябре начнут отваливаться электрометаллурги имелось ввиду снижение планов по южным заводам. Судя по последним действиям Абинска и Балаково они наелись лома. Зимники похоже сформировали и резко пошли вниз по ценам. Так что не буду сильно удивлен, если в ноябре южные заводы резко снизят потребление в ломе. Заводы группы ТМК точно снизят закупку лома в ноябре также в два раз относительно октября (также как ПНТЗ и СТЗ). А учитывая, что на юге еще осень в разгаре и заготовка еще есть, а лома надо будет меньше и на много меньше октября – цены можно снижать решительнее и больше, чем в октябре.
В центральной части с одной стороны наименьший профицит, а с другой стороны – при таком потреблении грузить особо некуда! Профицит по центру порядка 60 тысяч тонн. При этом НЛМК будет покупать только у дочек, Выкса будет покупать меньше чем в октябре, ПС-Калуга будет покупать такой же объем и тут возможна какая-то активность на рынке (во всяком случае должны что-то покупать с рынка, а не только у дочек). БМЗ с его оплатами может формировать любой план, но если он не подкреплен оплатами, то эти цифры будут виртуальными и ничего общего с реальностью не имеющими. При выборе не грузить совсем или погрузить в долг без понятной перспективы по срокам погашения долга, я думаю, многие выберут – не грузить совсем. Деньги не потраченные (или не потерянные) – это тоже деньги заработанные (только ранее).
Сибирь в октябре также будет в профиците, но он небольшой и, скорее всего, будет нивелирован снижением заготовки. В Сибири зима приходит раньше и заготовка будет снижаться быстрее. Сибирь, если и поедет вниз, то только из желания купить более дешевый лом. Заводы Сибири даже если не привезут план, то ничего критичного не случится. Запасы позволяют прожить не один месяц.
Итого. На это раз опус получился короче, но очень надеюсь, что читатель получит ту информацию, ради которой он начал этот текст читать.))) В ноябре ожидаю продолжение тенденции октября по снижению цен. Уровень снижения за месяц 1500 – 2000 рублей и более. Профицит. Есть небольшая надежда на декабрь. Есть предположение о том, что в декабре мы остановимся в снижении. Декабрь может быть немного оживленнее ноября. Очень надеюсь. Говорить о повышении цен не буду, но то что в декабре не будет большого дефицита (либо рынок станет профицитным) на сегодня это очень вероятно.
Будьте здоровы! Встречаем зиму!
